市場萎縮483億！集采帶來行業(yè)內(nèi)卷化，藥企還活得下去嗎？

來源：藥智網(wǎng)|羅志波

“內(nèi)卷化”一詞近來被頻頻提起，用于形容某一領(lǐng)域發(fā)生非理性的內(nèi)部競爭，導(dǎo)致人們進入了相互傾軋、內(nèi)耗的狀態(tài)。

集采就是很好的“內(nèi)卷化”表現(xiàn)。

自集采以來，藥企降價廝殺爭奪市場，藥價全線跳水，業(yè)內(nèi)人士紛紛擔(dān)憂，這場沒有硝煙的戰(zhàn)爭之后，藥企的“內(nèi)卷化”，是無效消耗還是競爭動力？

從一組數(shù)據(jù)說起。

四批國采以來，中選品種平均降幅基本穩(wěn)定在50%以上（圖1）。

圖1入圍品種數(shù)和平均降幅

從“4+7”采購基數(shù)金額19億，集采擴圍采購35億，第二批國采88億，第三批國采226.5億，而第四批國采基數(shù)已高達550億，比“4+7”增長近29倍。

5次采購基數(shù)匯總金額達到了918.5億。大幅降價后，為醫(yī)保“騰”出的金額約為483.2億，也就是說，在不考慮其他零售渠道的前提下，5批下來入圍品種的市場規(guī)模萎縮483.2億。

中標的企業(yè)，“勝”了嗎？

2018年11月，“4+7”帶量采購試點完成，從2019年的銷售數(shù)據(jù)（圖2）中看到，21個品種的銷售數(shù)量正向增長，銷量增長的品種數(shù)占比達到87.5%，像吉非替尼、替諾福韋二吡呋酯、右美托咪定、伊馬替尼等臨床急需大品種的銷量增幅顯著，讓老百姓用得上好藥這一點得到了真實銷售數(shù)據(jù)的驗證。

圖22018與2019銷售和銷售額增長率

但對于企業(yè)而言，銷售業(yè)績增長才是生存之道。

而實際上參與“4+7”帶量采購試點的品種中，只有7個實現(xiàn)了銷售額的正向增長，剩余的品種的銷售額則都有不同程度的下降，其中還包括銷量增速最大的吉非替尼。

第二輪國采的銷售數(shù)據(jù)分析（圖3）結(jié)果顯得更加黯淡，僅有6個品種實現(xiàn)了銷售數(shù)量的正向增長，而銷售額增長的則只剩下1個，安立生坦，唯一一個銷售數(shù)量、銷售金額同步增長的品種，幾乎撐起了第二輪國采的大半邊天。

圖32019與2020銷售和銷售額增長率

其余品種，不單止沒有如期實現(xiàn)由于“帶量”而帶來銷售數(shù)量的提升，還因為“擠水分”把銷售業(yè)績和利潤同步擠走了。

在帶量采購中，有一個“靈魂品種”氨氯地平。

“地板價、水比藥貴、不如面粉”的氨氯地平，它的銷售業(yè)績是否直擊人心（圖4）？

圖4氨氯地平市場占有率變化

首輪集采招標中，原研輝瑞的絡(luò)活喜遭到?jīng)_擊，報價9分錢的京新藥業(yè)都遺憾出局，國內(nèi)其他幾十個生產(chǎn)廠家貌似變得無路可走。

但是，從市場占有率的變化可以看到，占據(jù)主要位置的依舊是原研輝瑞，銷售數(shù)量市場份額是被壓縮了，但銷售金額在2020年依舊堅挺，還是占據(jù)了超過一半的銷售額份額。

幾輪招標下來，中標企業(yè)的銷售數(shù)量占比是顯著提高了，但是銷售額占比依舊不溫不火。

中標的企業(yè)，過得好不好？

帶量采購倒逼行業(yè)供給側(cè)改革，促進行業(yè)洗牌，從而實現(xiàn)優(yōu)勝劣汰。如果優(yōu)選下來的企業(yè)最后也沒有實現(xiàn)勝利，那么后續(xù)的企業(yè)怎么有信心參與？怎么有信心走向勝利？

?未中標前，企業(yè)所有的重心和期望都放在要中標，感覺中標就是“贏家通吃”。

?中標后，企業(yè)雖然通過降價換來了大范圍的銷售市場，甚至目前還沒體現(xiàn)出銷售市場瓜分的效益，卻因降價幅度過大，銷售收入又受到了制約。

這場帶量采購，對中標企業(yè)的控制成本能力考驗才正式拉開了帷幕。要憑借這張入場券走向勝利，還任重道遠。

另外一方面，外企普遍采取觀望態(tài)度，多數(shù)降價意愿不高的答案是否也呼之欲出？

說好的同臺競爭、以價換量，破除專利到期原研藥享受超國民待遇的頑疾是不是流于形式？

還是外資企業(yè)的積累使得他們游刃有余？

還是一致性評價的信心還不足抵消國產(chǎn)仿制藥多年來消極口碑的影響？

這些都值得探究。

作為國家“三醫(yī)聯(lián)動”改革的參與者、見證者，為什么受傷害的總是藥企？是政策的傳導(dǎo)有阻礙？還是政策落地的過程被帶偏了？

進與不進，藥企實苦

國家推行帶量采購政策，目的是保證中標企業(yè)的銷量，減少銷售環(huán)節(jié)，保障企業(yè)利潤，有利潤了就能促進企業(yè)的研發(fā)投入，另外一方面價格壓下來了，醫(yī)療費用自然就降低了，醫(yī)保支出也就少了。

在這個設(shè)想中，最終目的是實現(xiàn)三方共贏。

實際上，這個決策邏輯，在執(zhí)行的過程中，有沒有出現(xiàn)問題？

當(dāng)然有，最大的一個問題在于，以價換量不等同于企業(yè)銷售、利潤增長，現(xiàn)已體現(xiàn)出來，也是藥企苦不堪言的痛點：進，企業(yè)苦，不進，企業(yè)苦。

圖5帶量采購的政策動機和邏輯

從經(jīng)濟學(xué)角度來看，“以價換量”其實類似“薄利多銷”的概念，可以用需求彈性來解釋，只有需求富有彈性的商品才能“薄利多銷”。因為對于需求富有彈性的商品來說，當(dāng)該商品的價格下降時，需求量（銷售量）增加的幅度大于價格下降的幅度，總收益才能增加。

“以價換量”在中國醫(yī)藥市場主要有兩種類型：

• 談判進醫(yī)保，一般是富有需求彈性的創(chuàng)新產(chǎn)品。對于近幾年進入醫(yī)保談判的抗癌藥，近3年進入醫(yī)保的抗癌藥有超過30個實現(xiàn)“以價換量”，銷售額上漲。

• 帶量采購，主要以仿制藥和基藥為主，一般是缺乏需求彈性的品種。這時候的“以價換量”，最終不會導(dǎo)致銷售額的增加，因為單價下降幅度遠大于銷售增加幅度。

從經(jīng)濟學(xué)的角度，怎樣解決企業(yè)在集采中“以價換量”的問題？

• 一方面，采購量要上去，確保采購量的增幅大于價格的降幅，真正意義上實現(xiàn)帶量采購，采購量的測算和實施需要有相應(yīng)的政策和指導(dǎo)原則來保障，這一塊目前是比較缺乏的。

• 另外一方面，價格降幅要在合理的范圍。陣痛是必須經(jīng)歷的，但是區(qū)間要趨于理性。國家醫(yī)保局印發(fā)《關(guān)于做好當(dāng)前藥品價格管理工作的意見》，其實已經(jīng)意識到這個問題，這幾輪帶量采購招標政策改善，藥品降價幅度也有所收窄，促使藥品價格回歸合理水平相信指日可待。

從長期看，仿制藥已進入微利時代。帶量采購將帶來行業(yè)大規(guī)模洗牌趨勢已經(jīng)不可逆，除了感慨“第一個‘挨刀子’的總是藥企”外，仿制藥企業(yè)生存的關(guān)鍵點依舊是老生常談的產(chǎn)品質(zhì)量和成本控制。

人生實苦，唯有自渡。

國家政策的調(diào)整是動態(tài)的，但藥企必須咬牙堅持，見到更合理政策出臺的那一天，順勢而為才能真正享受政策的紅利。

集采后，你過得怎么樣？

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注：文中配圖數(shù)據(jù)，來源各大數(shù)據(jù)庫，由作者整理成表。

作者簡介：

羅志波，博士，畢業(yè)于清華大學(xué)，現(xiàn)任廣州白云山醫(yī)藥集團股份有限公司白云山制藥總廠藥物研究所主任工程師，主要從事新藥立項評估與新藥開發(fā)工作。

作為負責(zé)人完成新藥項目調(diào)研超過50項，參與引進一類新藥項目9項，已成功引進立項3項。主持廣州市專利工作專項資金項目，作為主要研究骨干參與國家重點研發(fā)計劃專項課題，中國工程院重大咨詢項目，國家自然科學(xué)基金項目，廣東省軟科學(xué)項目等7項國家、省部級項目。相關(guān)研究成果以第一作者身份發(fā)表SCI論文8篇，中文科研論文2篇，會議論文9篇，申請專利17項（授權(quán)3項），參編專著2部。

責(zé)任編輯：八角

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